A-Level 會計操卷方法＋歷屆試題（Paper 4）：ABC、成本差異附答案

第 1 題

(a) 分配率：設置 60,000 ÷ 100 = $600/次；訂購 30,000 ÷ 300 = $100/張；加工 90,000 ÷ 9,000 = $10/機器小時。
X 的製造費用 = 40 × 600 + 200 × 100 + 3,000 × 10 = 74,000 → 單位 = $14.80；Y 的製造費用 = 60 × 600 + 100 × 100 + 6,000 × 10 = 106,000 → 單位 = $42.40。
單位總成本：X = 20 + 14.80 = $34.80；Y = 36 + 42.40 = $78.40。（12 分）

(b) 人工小時吸收率 = 180,000 ÷ 10,000 = $18/小時；X 用 1 小時、Y 用 2 小時，吸收費用 X $18、Y $36 → 單位總成本 X = $38.00、Y = $72.00。
差異原因：X 產量高但設置與訂購次數少，舊法把它與 Y 平均分攤，令 X 被高估成本約 $3.20；Y 設置與訂購相對頻密、機器小時多，舊法令 Y 被低估成本約 $6.40。（8 分）

(c) 加成 25% 的售價：X = 34.80 × 1.25 = $43.50；Y = 78.40 × 1.25 = $98.00。建議：X 可考慮降價爭取銷量，Y 則要檢視定價是否能覆蓋較高的作業成本。局限：ABC 需要大量作業資料與維護成本，若成本動因選錯或資料不可靠，結果可能更誤導。（5 分）

第 2 題

(a) 材料價格 = (5 − 199,000 ÷ 39,000) × 39,000 = 4,000 不利；材料用量 = (9,600 × 4 − 39,000) × 5 = 3,000 不利；人工工資率 = (12 − 231,880 ÷ 18,700) × 18,700 = 7,480 不利；人工效率 = (9,600 × 2 − 18,700) × 12 = 6,000 有利；固定費用支出 = 50,000 − 52,000 = 2,000 不利；固定費用數量 = (9,600 − 10,000) × (50,000 ÷ 10,000) = 2,000 不利；售價 = (72 − 70) × 9,600 = 19,200 有利；銷量 = (9,600 − 10,000) × 21 = 8,400 不利（標準邊際 = 70 − 20 − 24 − 5 = 21）。（15 分）

(b) 價格不利可能是材料漲價或買了更高質素材料，用少了但價高了；工資率不利可能是加班或用了較高級技工，效率有利反映工人手快；銷量不利與售價有利同時出現，常見於「加價換毛利」，但銷量跌幅要與毛利增幅比較。（6 分）

(c) 行動：先查清材料價格上升是市場因素還是採購問題，並檢查售價上調後的銷量反應，以決定是否維持 $72 或回到 $70 爭取銷量。（4 分）

第 3 題

(a) 累計現金流入：第一年 60,000、第二年 130,000、第三年 190,000；第三年內收回 180,000 − 130,000 = 50,000，佔該年 60,000 的 0.83 → 回收期 = 2.83 年。
折舊 = 180,000 ÷ 5 = 36,000；各年利潤 = 24,000、34,000、24,000、4,000、−16,000，平均利潤 = 70,000 ÷ 5 = 14,000；平均投資 = 180,000 ÷ 2 = 90,000；ARR = 14,000 ÷ 90,000 × 100 = 15.6%。（10 分）

(b) 現值 = 60,000 × 0.909 + 70,000 × 0.826 + 60,000 × 0.751 + 40,000 × 0.683 + 20,000 × 0.621 = 54,540 + 57,820 + 45,060 + 27,320 + 12,420 = 197,160；NPV = 197,160 − 180,000 = +$17,160，NPV 為正，應接受投資。（8 分）

(c) 14% 時 NPV = 181,010 − 180,000 = +$1,010；15% 時 = 177,420 − 180,000 = −$2,580；IRR ≈ 14% + 1,010 ÷ (1,010 + 2,580) × 1% = 14.3%，高於 10% 資金成本，與 NPV 結論一致。
非財務考慮：例如機器的可靠性與維修、員工培訓、對產品質素與交期的影響，以及日後能否配合環保或客戶要求。（7 分）